Nhận định đồng USD: Dữ liệu về PCE và bài phát biểu của Powell sẽ giúp điều hướng thị trường

Nhận định đồng USD: Dữ liệu về PCE và bài phát biểu của Powell sẽ giúp điều hướng thị trường

Bùi Hải Đăng

Bùi Hải Đăng

Junior Analyst

10:53 28/11/2023

Mặc dù không có quá nhiều biến động vào thứ Hai, đồng đô la Mỹ có thể quay lại đà tăng vào cuối tuần khi các dữ liệu kinh tế quan trọng của Mỹ được công bố.

Phân tích cơ bản đồng USD

Chỉ số DXY không có quá nhiều biến động trong ngày thứ Hai khi chỉ giao dịch quanh mức 103.45. Dù vậy, đồng đô la Mỹ có thể quay lại đà tăng vào cuối tuần khi các dữ liệu về PCE, ISM PMI của Mỹ được công bố, đồng thời Chủ tịch Fed Powell cũng sẽ có một bài phát biểu vào cuối tuần này.

Các nhà giao dịch đang kỳ vọng rằng Fed đã kết thúc chu kỳ siết chặt chính sách tiền tệ và có thể bắt đầu nới lỏng lãi suất vào năm 2024. Để khẳng định cho việc Fed sẽ cắt giảm lãi suất trong năm tới, các dữ liệu sắp tới cần phải cho thấy một sự chậm lại trong các hoạt động kinh tế và lạm phát phải thực sự suy giảm.

Triển vọng của nền kinh tế Mỹ sẽ trở nên rõ ràng hơn vào thứ Năm khi BEA công bố báo cáo mới nhất về thu nhập cá nhân và chi tiêu. Thị trường đang kỳ vọng rằng chi tiêu cá nhân của tháng 10 sẽ tăng 0.2% m/m, một sự chậm lại đáng kể so với mức tăng 0.7% của tháng 9. Trong khi đó, PCE lõi được dự báo sẽ ​​tăng 0.2% m/m, tương đương với mức tăng 3.5% y/y.

image1.png

image2.png

Ngày mai, Viện Quản lý Cung ứng sẽ công bố số liệu về hoạt động sản xuất trong tháng 11. Theo như dự báo, sẽ có một sự gia tăng nhẹ trong sản lượng nhà máy lên 47.6 từ mức 46.7 của kỳ trước. Dù vậy, ngành sản xuất vẫn sẽ nằm ở vùng suy thoái, khi chỉ số PMI tiếp tục duy trì dưới ngưỡng 50.0.

Bất kỳ dữ liệu nào cho thấy sự giảm sút của các yếu tố dẫn đến lạm phát và sự chậm lại của nền kinh tế có thể gây ra ảnh hưởng tiêu cực lên đồng đô la Mỹ. Ngược lại, nếu chỉ số PCE lõi và PMI cao hơn dự kiến có thể sẽ hỗ trợ đồng bạc xanh và lợi suất TPCP Mỹ, đồng thời làm giảm kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất của Fed.

Cuối cùng vào thứ Sáu, Chủ tịch Fed Powell sẽ có một bài phát biểu tại Đại học Spelman ở Atlanta, Georgia. Các nhà giao dịch cần phải tập trung vào những phát biểu của ông về các quyết định sắp tới của NHTW Mỹ, để có thể đánh giá được tiềm năng tăng giá của đồng USD.

Phân tích kỹ thuật EUR/USD

EUR/USD đã tăng gần 3.5% trong tháng này, và đang tiệm cận ngưỡng kháng cự tại 1.0956, tương ứng với mức Fibonacci thoái lui 61.8% của đợt giảm từ tháng 7 đến tháng 10. Mặc dù, phe mua có thể gặp khó khăn trong việc đẩy giá vượt qua kháng cự này do Euro đang ở trạng thái quá mua, nhưng một đợt bùng nổ tăng giá sẽ mở đường cho một đợt tăng tới 1.1080, xa hơn nữa là đỉnh của năm 2023 tại 1.1275.

Trong trường hợp giá đảo chiều và quay đầu giảm, EUR/USD có thể quay về ngưỡng hỗ trợ quan trọng tại 1.0840 và tạo đáy tại khu vực này. Tuy nhiên, nếu vùng hỗ trợ bị phá vỡ giá có thể quay trở lại kiểm định đường SMA 200 xung quanh 1.0760, thấp hơn nữa là đường SMA 50 ngày tại 1.0665.

Biểu đồ EUR/USD khung ngày

A screen shot of a graph  Description automatically generated

Phân tích kỹ thuật USD/JPY

USD/JPY đã tăng mạnh vào cuối tuần trước, tuy nhiên đà tăng đã bị chặn lại ở vùng kháng cự của đường SMA 50 ngày và giá đã quay trở dưới mức 149.00. Nếu cặp tiền này tiếp tục giảm, hỗ trợ đầu tiên nằm tại 147.25, xa hơn nữa là đường SMA 100 ngày và ngưỡng tâm lý 146.00.

Mặt khác, nếu USD/JPY tiếp tục tăng, kháng cự sẽ nằm tại 149.70. Việc vượt qua vùng kháng cự này sẽ giúp động lượng tăng quay trở lại và tạo điều kiện cho một đợt tăng tới 150.90. Trong trường hợp sức mạnh của USD/JPY tiếp tục gia tăng, mức đỉnh của năm tại 152.00 sẽ lọt vào tầm ngắm.

Biểu đồ USD/JPY khung ngày

A screenshot of a graph  Description automatically generated

DailyFX

Broker listing

Thư mục bài viết

Cùng chuyên mục

Chứng khoán Hồng Kông & Singapore dẫn đầu; Đà tăng của Phố Wall bị cản lại tại kháng cự, Dow Jones chịu rủi ro giảm nhẹ
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

Chứng khoán Hồng Kông & Singapore dẫn đầu; Đà tăng của Phố Wall bị cản lại tại kháng cự, Dow Jones chịu rủi ro giảm nhẹ

Thị trường chứng khoán Mỹ dường như không mấy lo ngại trước các tin tức thuế quan mới trong phiên giao dịch ngày 9/7. Các chỉ số chính đã bứt phá khỏi vùng tích lũy kéo dài hai ngày, dẫn đầu là mức tăng 2.8% của "ông lớn" trí tuệ nhân tạo Nvidia. Công ty này vừa lập kỷ lục khi trở thành doanh nghiệp đầu tiên đạt mức định giá thị trường 4.000 tỷ USD. Nasdaq 100 tăng 0.7%, S&P 500 cộng thêm 0.6%, trong khi Chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones theo sau với mức tăng 0.5%. Dù có được đà tăng, cả ba chỉ số đều gặp cản tại các ngưỡng kháng cự ngắn hạn quan trọng: S&P 500 dừng lại tại 6,290 điểm, Nasdaq 100 tại 22,920 điểm và Dow Jones tại 44,560 điểm.
Chiến tranh thương mại lan sang Brazil, USD đảo chiều, Bitcoin lập đỉnh mới
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

Chiến tranh thương mại lan sang Brazil, USD đảo chiều, Bitcoin lập đỉnh mới

Khẩu vị rủi ro tiếp tục được duy trì trên thị trường chứng khoán toàn cầu trong tuần này. Chỉ số NASDAQ ghi nhận đỉnh lịch sử mới trong phiên qua đêm, trong khi S&P 500 và Dow Jones cũng đồng loạt đóng cửa trong sắc xanh. Các chỉ số tại châu Âu cũng ghi nhận diễn biến tích cực, với DAX của Đức tiếp tục lập đỉnh mới. Tuy nhiên, thị trường châu Á lại ảm đạm hơn: chỉ số Nikkei của Nhật Bản quay đầu giảm, chịu áp lực từ lo ngại về thuế quan mà Mỹ áp đặt. Mức thuế 25% đối với hàng hóa Nhật đã ảnh hưởng tiêu cực đến tâm lý thị trường, trái ngược với sự ổn định tại các khu vực khác.
Bắc Kinh triển khai các biện pháp ổn định việc làm khi thiếu quan đe dọa mục tiêu tăng trưởng 2025

Bắc Kinh triển khai các biện pháp ổn định việc làm khi thiếu quan đe dọa mục tiêu tăng trưởng 2025

Chính phủ Trung Quốc đã công bố các chính sách mới nhằm hỗ trợ thị trường lao động trong bối cảnh áp lực giảm phát và rủi ro thương mại gia tăng. Dữ liệu PMI từ Caixin tiếp tục ghi nhận tình trạng mất việc làm, phản ánh nhu cầu nội địa yếu và niềm tin tiêu dùng giảm. Trong tháng 6, CPI tăng nhẹ 0.1% so với cùng kỳ nhưng lại giảm 0.1% so với tháng trước. Trong khi đó, PPI giảm sâu 3.6% YoY – cho thấy rủi ro giảm phát đang gia tăng, ảnh hưởng đến lợi nhuận doanh nghiệp và khả năng tạo việc làm.
Biên bản cuộc họp FOMC: “Một vài” nhà hoạch định chính sách xem xét cắt giảm lãi suất vào tháng 7 và “Phần lớn” dự kiến hành động trước cuối năm
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

Biên bản cuộc họp FOMC: “Một vài” nhà hoạch định chính sách xem xét cắt giảm lãi suất vào tháng 7 và “Phần lớn” dự kiến hành động trước cuối năm

Biên bản cuộc họp chính sách của Fed ngày 17-18/6, công bố lúc 14:00 EDT, hầu như không làm thay đổi câu chuyện về các quyết định chính sách tiền tệ trong tương lai. Thị trường dự đoán Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ giữ nguyên lãi suất vào ngày 30/7 và sẽ thực hiện đợt cắt giảm lãi suất đầu tiên trong năm 2025 vào cuộc họp ngày 17/9.
USD dẫn đầu thị trường ngoại hối khi triển vọng tài khóa tăng nhờ thuế quan, giá đồng tăng vọt sau tin thuế mới
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

USD dẫn đầu thị trường ngoại hối khi triển vọng tài khóa tăng nhờ thuế quan, giá đồng tăng vọt sau tin thuế mới

USD đang dẫn đầu các đồng tiền chính trong tuần này khi giới đầu tư tiêu hóa chiến dịch leo thang chiến tranh thương mại từ chính quyền Washington. Dù thuế quan cao thường làm dấy lên lo ngại về gián đoạn chuỗi cung ứng toàn cầu và nhu cầu suy yếu, chính quyền Trump rõ ràng đang định hình thuế như một công cụ không chỉ để đưa sản xuất trở lại Mỹ mà còn để bù đắp khoản thất thu ngân sách do các đợt cắt giảm thuế gần đây. Diễn biến này đã mở ra một góc nhìn mới trên thị trường, trong đó bao gồm cả triển vọng thu ngân sách cao hơn ngay cả khi tăng trưởng toàn cầu chậm lại.
Áp lực lạm phát tại Trung Quốc gia tăng giữa căng thẳng thuế quan và rủi ro chiến tranh thương mại ủy nhiệm

Áp lực lạm phát tại Trung Quốc gia tăng giữa căng thẳng thuế quan và rủi ro chiến tranh thương mại ủy nhiệm

Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Trung Quốc tăng 0.1% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 6, nhưng lo ngại giảm phát vẫn hiện hữu khi chỉ số giá sản xuất (PPI) giảm mạnh 3,6%, phản ánh nhu cầu yếu. Chỉ số Hang Seng giảm 0,70% do căng thẳng thuế quan leo thang và dữ liệu sản xuất yếu, cho thấy tâm lý thị trường đang thận trọng. Tỷ giá AUD/USD giảm sau báo cáo lạm phát từ Trung Quốc nhưng nhanh chóng phục hồi; các tiêu đề thương mại tiếp tục định hướng xu hướng trong ngắn hạn.
Thống đốc RBA Bullock gợi ý khả năng cắt giảm lãi suất trong tháng 8 sau quyết định giữ nguyên lãi suất tháng 7 gây rúng động thị trường

Thống đốc RBA Bullock gợi ý khả năng cắt giảm lãi suất trong tháng 8 sau quyết định giữ nguyên lãi suất tháng 7 gây rúng động thị trường

RBA khiến thị trường bất ngờ khi giữ nguyên lãi suất ở mức 3.85%, thúc đẩy AUD/USD tăng mạnh trước khi Thống đốc Bullock ám chỉ khả năng cắt giảm trong tháng 8. Bà Bullock cho biết việc nới lỏng chính sách có thể được thực hiện nếu CPI hàng quý xác nhận lạm phát đang tiến gần đến mục tiêu giữa của biên độ. Buổi họp báo gây nhiều biến động cho AUD/USD khi bà Bullock cố gắng cân bằng giữa lập trường thận trọng và triển vọng nới lỏng trong tương lai.
Forex Forecast - Diễn đàn dự báo tiền tệ