Nhận định các cặp tỷ giá đồng USD

Nhận định các cặp tỷ giá đồng USD

Phạm Anh Vũ

Phạm Anh Vũ

Junior Analyst

21:09 10/12/2023

Lịch kinh tế tuần tới sẽ có rất nhiều dữ liệu kinh tế quan trọng đối với USD.

Một trong những số liệu giúp xác định xu hướng ngắn hạn của đồng bạc xanh sẽ là báo cáo CPI tháng 11 của Hoa Kỳ vào sáng thứ Ba và thông báo chính sách tiền tệ của Fed dự kiến ​​vào chiều thứ Tư.

Trong tháng qua, triển vọng lãi suất của Fed đã thay đổi theo hướng ôn hòa, với việc thị trường định giá ngân hàng sẽ giảm khoảng 100bps trong 12 tháng tới. Bất chấp các số liệu việc làm tăng gần đây, các nhà giao dịch vẫn giữ vững niềm tin rằng việc cắt giảm sẽ xảy ra.

Tuy nhiên, điều này có thể thay đổi nếu con số lạm phát mới nhất bất ngờ tăng. Về mặt ước tính, CPI toàn phần tháng 11 được dự báo sẽ giảm nhẹ xuống 3.1% so với cùng kỳ, trong khi CPI lõi được dự đoán sẽ duy trì ổn định ở mức 4.0% so với cùng kỳ.

image1.png

Cuộc họp FOMC tháng 12 sẽ giúp thị trường đánh giá lại triển vọng chính sách. Mặc dù các quan chức dự kiến sẽ giữ nguyên lãi suất, họ có thể sẽ phản đối việc tiếp tục nới lỏng chính sách.

Nếu FOMC giữ lãi suất cao hơn trong thời gian dài, lợi suất TPCP Hoa Kỳ có thể sẽ tăng lên. Đây là tín hiệu tích cực đối với USD, mở đường cho sự phục hồi vào năm 2024.

Với việc các điều kiện tài chính nới lỏng đang đe doạ đà khôi phục ổn định giá và nền kinh tế Hoa Kỳ, cuộc họp FOMC tháng 12 có thể sẽ nghiêng về hướng hawkish. Bất kể điều gì diễn ra, thị trường ngoại hối dự kiến sẽ có nhiều biến động trong những ngày tới.

EUR/USD bị bán tháo trong những ngày gần đây, với giá đóng cửa dưới đường DMA 200 ngày vào tuần trước. Nếu cặp tiền này giảm sâu hơn trong những ngày tới, việc test lại SMA 50 ngày có thể đến bất cứ lúc nào. Mục tiêu giá tiếp theo chuyển sang vùng hỗ trợ gần 1.0620.

Ngược lại, nếu EUR/USD lấy lại động lượng tăng, mức kháng cự nằm gần mức 1.0820, sau đó là mức 1.0960, ngưỡng Fibonacci Retracement 61.8% đợt giảm tháng 7/tháng 10. Duy trì đà tăng có thể đẩy cặp tiền lên vùng đỉnh tháng 11.

Biểu đồ kỹ thuật EUR/USD

A screenshot of a computer screen  Description automatically generated

Đồng Yên Nhật tăng giá đáng kể vào tuần trước do suy đoán rằng BoJ sẽ sớm chấm dứt chính sách siêu nới lỏng. Nếu đà phục hồi kéo dài trong vài phiên tiếp theo, vùng kháng cự sẽ xuất hiện ở mức 146.00, sau đó là khu vực 146.90-147.30.

Mặt khác, nếu đà giảm xuất hiện trở lại thì ngưỡng hỗ trợ đầu tiên nằm ở đường DMA 200 ngày và sau đó là mức 141.75. USD/JPY có thể tích luỹ khu vực này một thời gian trước khi tăng trở lại; tuy nhiên, trong trường hợp tiếp tục giảm, mục tiêu giá sẽ chuyển sang 140.70, sau đó là mức 139.50.

Biểu đồ kỹ thuật USD/JPY

A screen shot of a graph  Description automatically generated

GBP/USD giảm trong vài phiên vừa qua sau khi không thể chạm mức trần gần 1.2720. Nếu đà giảm phát triển trong tuần tới, mức hỗ trợ nằm ở khu vực 1.2480 - 1.2455, dưới đó là mức 1.2340.

Ngược lại, nếu cặp tiền cố gắng tăng trở lại, kháng cự sẽ nằm quanh mức 1.2590. Để phát triển lại đà tăng, cặp tiền này cần phải vượt qua ngưỡng kháng cự này. Một đợt tăng lên trên sẽ đẩy cặp tiền tới 1.2720.

Biểu đồ kỹ thuật GBP/USD

A graph of stock market  Description automatically generated

DailyFX

Broker listing

Cùng chuyên mục

Chứng khoán Hồng Kông & Singapore dẫn đầu; Đà tăng của Phố Wall bị cản lại tại kháng cự, Dow Jones chịu rủi ro giảm nhẹ
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

Chứng khoán Hồng Kông & Singapore dẫn đầu; Đà tăng của Phố Wall bị cản lại tại kháng cự, Dow Jones chịu rủi ro giảm nhẹ

Thị trường chứng khoán Mỹ dường như không mấy lo ngại trước các tin tức thuế quan mới trong phiên giao dịch ngày 9/7. Các chỉ số chính đã bứt phá khỏi vùng tích lũy kéo dài hai ngày, dẫn đầu là mức tăng 2.8% của "ông lớn" trí tuệ nhân tạo Nvidia. Công ty này vừa lập kỷ lục khi trở thành doanh nghiệp đầu tiên đạt mức định giá thị trường 4.000 tỷ USD. Nasdaq 100 tăng 0.7%, S&P 500 cộng thêm 0.6%, trong khi Chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones theo sau với mức tăng 0.5%. Dù có được đà tăng, cả ba chỉ số đều gặp cản tại các ngưỡng kháng cự ngắn hạn quan trọng: S&P 500 dừng lại tại 6,290 điểm, Nasdaq 100 tại 22,920 điểm và Dow Jones tại 44,560 điểm.
Chiến tranh thương mại lan sang Brazil, USD đảo chiều, Bitcoin lập đỉnh mới
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

Chiến tranh thương mại lan sang Brazil, USD đảo chiều, Bitcoin lập đỉnh mới

Khẩu vị rủi ro tiếp tục được duy trì trên thị trường chứng khoán toàn cầu trong tuần này. Chỉ số NASDAQ ghi nhận đỉnh lịch sử mới trong phiên qua đêm, trong khi S&P 500 và Dow Jones cũng đồng loạt đóng cửa trong sắc xanh. Các chỉ số tại châu Âu cũng ghi nhận diễn biến tích cực, với DAX của Đức tiếp tục lập đỉnh mới. Tuy nhiên, thị trường châu Á lại ảm đạm hơn: chỉ số Nikkei của Nhật Bản quay đầu giảm, chịu áp lực từ lo ngại về thuế quan mà Mỹ áp đặt. Mức thuế 25% đối với hàng hóa Nhật đã ảnh hưởng tiêu cực đến tâm lý thị trường, trái ngược với sự ổn định tại các khu vực khác.
Bắc Kinh triển khai các biện pháp ổn định việc làm khi thiếu quan đe dọa mục tiêu tăng trưởng 2025

Bắc Kinh triển khai các biện pháp ổn định việc làm khi thiếu quan đe dọa mục tiêu tăng trưởng 2025

Chính phủ Trung Quốc đã công bố các chính sách mới nhằm hỗ trợ thị trường lao động trong bối cảnh áp lực giảm phát và rủi ro thương mại gia tăng. Dữ liệu PMI từ Caixin tiếp tục ghi nhận tình trạng mất việc làm, phản ánh nhu cầu nội địa yếu và niềm tin tiêu dùng giảm. Trong tháng 6, CPI tăng nhẹ 0.1% so với cùng kỳ nhưng lại giảm 0.1% so với tháng trước. Trong khi đó, PPI giảm sâu 3.6% YoY – cho thấy rủi ro giảm phát đang gia tăng, ảnh hưởng đến lợi nhuận doanh nghiệp và khả năng tạo việc làm.
Biên bản cuộc họp FOMC: “Một vài” nhà hoạch định chính sách xem xét cắt giảm lãi suất vào tháng 7 và “Phần lớn” dự kiến hành động trước cuối năm
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

Biên bản cuộc họp FOMC: “Một vài” nhà hoạch định chính sách xem xét cắt giảm lãi suất vào tháng 7 và “Phần lớn” dự kiến hành động trước cuối năm

Biên bản cuộc họp chính sách của Fed ngày 17-18/6, công bố lúc 14:00 EDT, hầu như không làm thay đổi câu chuyện về các quyết định chính sách tiền tệ trong tương lai. Thị trường dự đoán Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ giữ nguyên lãi suất vào ngày 30/7 và sẽ thực hiện đợt cắt giảm lãi suất đầu tiên trong năm 2025 vào cuộc họp ngày 17/9.
USD dẫn đầu thị trường ngoại hối khi triển vọng tài khóa tăng nhờ thuế quan, giá đồng tăng vọt sau tin thuế mới
Diệu Linh

Diệu Linh

Junior Editor

USD dẫn đầu thị trường ngoại hối khi triển vọng tài khóa tăng nhờ thuế quan, giá đồng tăng vọt sau tin thuế mới

USD đang dẫn đầu các đồng tiền chính trong tuần này khi giới đầu tư tiêu hóa chiến dịch leo thang chiến tranh thương mại từ chính quyền Washington. Dù thuế quan cao thường làm dấy lên lo ngại về gián đoạn chuỗi cung ứng toàn cầu và nhu cầu suy yếu, chính quyền Trump rõ ràng đang định hình thuế như một công cụ không chỉ để đưa sản xuất trở lại Mỹ mà còn để bù đắp khoản thất thu ngân sách do các đợt cắt giảm thuế gần đây. Diễn biến này đã mở ra một góc nhìn mới trên thị trường, trong đó bao gồm cả triển vọng thu ngân sách cao hơn ngay cả khi tăng trưởng toàn cầu chậm lại.
Áp lực lạm phát tại Trung Quốc gia tăng giữa căng thẳng thuế quan và rủi ro chiến tranh thương mại ủy nhiệm

Áp lực lạm phát tại Trung Quốc gia tăng giữa căng thẳng thuế quan và rủi ro chiến tranh thương mại ủy nhiệm

Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Trung Quốc tăng 0.1% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 6, nhưng lo ngại giảm phát vẫn hiện hữu khi chỉ số giá sản xuất (PPI) giảm mạnh 3,6%, phản ánh nhu cầu yếu. Chỉ số Hang Seng giảm 0,70% do căng thẳng thuế quan leo thang và dữ liệu sản xuất yếu, cho thấy tâm lý thị trường đang thận trọng. Tỷ giá AUD/USD giảm sau báo cáo lạm phát từ Trung Quốc nhưng nhanh chóng phục hồi; các tiêu đề thương mại tiếp tục định hướng xu hướng trong ngắn hạn.
Thống đốc RBA Bullock gợi ý khả năng cắt giảm lãi suất trong tháng 8 sau quyết định giữ nguyên lãi suất tháng 7 gây rúng động thị trường

Thống đốc RBA Bullock gợi ý khả năng cắt giảm lãi suất trong tháng 8 sau quyết định giữ nguyên lãi suất tháng 7 gây rúng động thị trường

RBA khiến thị trường bất ngờ khi giữ nguyên lãi suất ở mức 3.85%, thúc đẩy AUD/USD tăng mạnh trước khi Thống đốc Bullock ám chỉ khả năng cắt giảm trong tháng 8. Bà Bullock cho biết việc nới lỏng chính sách có thể được thực hiện nếu CPI hàng quý xác nhận lạm phát đang tiến gần đến mục tiêu giữa của biên độ. Buổi họp báo gây nhiều biến động cho AUD/USD khi bà Bullock cố gắng cân bằng giữa lập trường thận trọng và triển vọng nới lỏng trong tương lai.
Forex Forecast - Diễn đàn dự báo tiền tệ