AUD/USD vẫn trầm lắng sau khi Trung Quốc công bố dữ liệu PMI Sản xuất trái chiều vào thứ Ba. Là đối tác thương mại quan trọng, bất kỳ biến động nào trong nền kinh tế Trung Quốc đều có xu hướng ảnh hưởng đến thị trường Úc. PMI Sản xuất chính thức của Trung Quốc giảm xuống 50.1 trong tháng 12, thấp hơn mức 50.3 của kỳ trước và thấp hơn kỳ vọng thị trường ở 50.3. Trong khi đó, PMI Phi sản xuất cải thiện đáng kể, tăng lên 52.2 trong tháng 12 từ mức 50.0 của tháng 11 và vượt dự báo 50.2.

Biên bản cuộc họp gần đây của RBA cho thấy hội đồng đã tự tin hơn về lạm phát kể từ cuộc họp trước, mặc dù rủi ro vẫn tồn tại. Hội đồng nhấn mạnh nhu cầu duy trì chính sách tiền tệ "đủ thắt chặt" cho đến khi có sự chắc chắn hơn về lạm phát.

Yếu tố tác động thị trường

• Chỉ số DXY vẫn ở mức thấp quanh 108.00 khi các nhà giao dịch thận trọng trước động thái thắt chặt của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed). Đồng USD gặp thách thức khi lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ giảm khoảng 2% vào thứ Hai. Lợi suất kỳ hạn 2 năm và 10 năm lần lượt đứng ở mức 4.24% và 4.53%.
• Fed đã báo hiệu một triển vọng thận trọng hơn về việc cắt giảm lãi suất bổ sung vào năm 2025, đánh dấu sự thay đổi trong lập trường chính sách tiền tệ. Điều này làm nổi bật những bất ổn xung quanh các điều chỉnh chính sách trong tương lai giữa các chiến lược kinh tế dự kiến của chính quyền Trump sắp tới.
• Đồng AUD nhạy cảm với rủi ro có thể đối mặt với thách thức do căng thẳng địa chính trị gia tăng từ cuộc xung đột kéo dài Nga-Ukraine và căng thẳng đang diễn ra ở Trung Đông.
• Hội đồng RBA cũng lưu ý rằng nếu dữ liệu tương lai phù hợp hoặc thấp hơn dự báo, điều này sẽ củng cố niềm tin về lạm phát và khiến việc bắt đầu nới lỏng các hạn chế chính sách trở nên phù hợp. Tuy nhiên, dữ liệu mạnh hơn dự kiến có thể đòi hỏi duy trì chính sách thắt chặt trong thời gian dài hơn.
• Thống đốc Ngân hàng Dự trữ Úc Michele Bullock nhấn mạnh sức mạnh liên tục của thị trường lao động là lý do chính khiến RBA chậm hơn các quốc gia khác trong việc bắt đầu chu kỳ nới lỏng tiền tệ.
• Các nhà giao dịch bày tỏ lo ngại về chính sách kinh tế của Tổng thống đắc cử Trump, lo sợ thuế quan có thể đẩy chi phí sinh hoạt tăng cao. Những lo ngại này càng trở nên trầm trọng hơn bởi dự báo gần đây của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC), cho thấy sẽ có ít đợt cắt giảm lãi suất hơn vào năm 2025, phản ánh sự thận trọng giữa áp lực lạm phát dai dẳng.

Phân tích kỹ thuật

Biểu đồ AUD/USD khung thời gian ngày

AUD/USD giao dịch gần mức 0.6220 vào thứ Ba, biểu đồ ngày báo hiệu xu hướng giảm khi cặp tiền vẫn nằm trong mô hình kênh giá giảm. Chỉ báo RSI 14 ngày dao động nhẹ dưới vùng 30, cho thấy khả năng điều chỉnh tăng ngắn hạn sẽ tan biến.

Sau đó, AUD/USD có thể thoái lui về đường biên dưới của kênh giá giảm quanh ngưỡng hỗ trợ 0.6060.

Ngược lại, nếu phe mua lấy lại ưu thế AUD/USD có thể gặp kháng cự gần nhất tại Đường EMA 9 ngày ở mức 0.6243, tiếp theo là EMA 14 ngày tại 0.6271.